Năm 2024 đánh dấu sự sôi động của thị trường M&A tại Việt Nam, đặc biệt trong lĩnh vực tài chính, bất động sản, và năng lượng. Cùng Nhà Quản Lý điểm lại 10 thương vụ M&A ấn tượng năm 2024.
Vingroup thoái vốn tại Vincom Retail và bán VINBrain
Giá trị thương vụ: 39.100 tỷ đồng (1,54 tỷ USD). Cụ thể, Vingroup đã chuyển nhượng toàn bộ vốn tại Công ty TNHH Đầu tư và Phát triển Thương mại SDI, đơn vị sở hữu 41,5% cổ phần Vincom Retail. Đây là một trong những thương vụ M&A lớn nhất trong lịch sử Việt Nam. Song song đó, tập đoàn này cũng bán lại VINBrain - công ty về trí tuệ nhân tạo - cho NVIDIA, đánh dấu sự mở rộng của công ty công nghệ hàng đầu Mỹ tại thị trường Việt Nam. Các chuyên gia nhận định, đây là thời điểm lý tưởng để Việt Nam dẫn đầu trong lĩnh vực trí tuệ nhân tạo.
Home Credit Việt Nam về tay nhà đầu tư Thái Lan
Giá trị thương vụ: 800 triệu Euro (khoảng 20.000 tỷ đồng). Cụ thể, Tập đoàn Home Credit đã hoàn tất bán 100% cổ phần tại Home Credit Việt Nam cho The Siam Commercial Bank (SCB) của Thái Lan. Thương vụ này nằm trong chiến lược của SCB nhằm mở rộng hoạt động tại Đông Nam Á.
Home Credit Việt Nam bắt đầu hoạt động từ năm 2009, trở thành một trong những công ty tài chính tiêu dùng hàng đầu tại Việt Nam với thị phần đứng thứ hai (chiếm khoảng 14% tổng giá trị thị trường). Các sản phẩm chính bao gồm: cho vay trả góp hàng tiêu dùng (xe máy, điện tử, đồ gia dụng…), cho vay tiền mặt và thẻ tín dụng.
SHB bán SHBFinance cho Krungsri
Giá trị thương vụ: Không được tiết lộ. Cụ thể, Ngân hàng SHB đã chuyển nhượng nốt 50% vốn điều lệ của SHBFinance cho Krungsri, một trong những ngân hàng lớn nhất Thái Lan. Đây là bước hoàn thiện kế hoạch thoái vốn khỏi mảng tài chính tiêu dùng của SHB, đem lại nguồn vốn dồi dào để tập trung vào các lĩnh vực trọng tâm khác.
Bitexco bán dự án One Central HCM
Tháng 10/2024, Tập đoàn Bitexco chính thức chuyển nhượng 100% vốn góp tại Công ty TNHH Saigon Glory (chủ đầu tư dự án One Central HCM) cho Công ty TNHH Bất động sản Phương Đông Hà Nội.
One Central HCM là một dự án phức hợp rộng 8.600 m2 nằm tại khu tứ giác Bến Thành, đối diện chợ Bến Thành (quận 1, TP. HCM) với 4 mặt tiền: Phạm Ngũ Lão - Calmette - Lê Thị Hồng Gấm - Phó Đức Chính.
Trước đây, Bitexco đã thế chấp toàn bộ vốn góp tại Saigon Glory cho Techcombank để làm tài sản đảm bảo cho 10 lô trái phiếu trị giá 10.000 tỷ đồng do Saigon Glory phát hành. Các lô trái phiếu này sẽ đáo hạn từ tháng 6/2025 đến tháng 11/2026.
Sau thoái vốn, Bitexco cam kết tiếp tục thực hiện nghĩa vụ thanh toán gốc và lãi của 10 lô trái phiếu Saigon Glory từ 1/9/2024 đến hết kỳ ngày 12/6/2025 và số tiền lãi của kỳ 18/6/2025. Còn Công ty TNHH Bất động sản Phương Đông Hà Nội sẽ tiếp tục thanh toán số tiền gốc của kỳ thanh toán ngày 18/6/2025, cũng như nghĩa vụ trả gốc và lãi của 10 lô trái phiếu sau mốc thời gian trên.
MWG bán 5% cổ phần Bách Hoá Xanh, thu về 1.770 tỷ đồng
Tháng 4/2024, Công ty Cổ phần Thế giới Di động (HoSE: MWG) và Công ty Cổ phần Đầu tư và Công nghệ Bách Hoá Xanh (Đầu tư BHX) đã hoàn tất giao dịch chào bán riêng lẻ 5% cổ phần của Đầu tư BHX cho nhà đầu tư chiến lược.
Theo kế hoạch ban đầu, MWG dự kiến phát hành riêng lẻ tối đa 20% cổ phần Đầu tư BHX. Tuy nhiên, nhờ tình hình kinh doanh cải thiện và dòng tiền tích cực, MWG đã điều chỉnh giảm tỷ lệ chào bán xuống còn 5-10%.
Bách Hoá Xanh đặt mục tiêu có lãi sau thuế từ năm 2024 ở cấp độ công ty, do đó không cần huy động vốn ở mức tối đa như kế hoạch trước đây.
Theo Công ty Chứng khoán SSI, MWG thu về 1.770 tỷ đồng từ đợt phát hành, tương đương với hệ số P/S 2023 là 1,1 lần. Số tiền này sẽ được sử dụng để hỗ trợ hoạt động và mở rộng kinh doanh của cả Đầu tư BHX và Công ty Cổ phần Thương mại Bách Hoá Xanh.
Nhà đầu tư mua 5% cổ phần Bách Hoá Xanh là Quỹ đầu tư CDH Investments từ Trung Quốc. Vào ngày 9/4/2024, CDH Investments chính thức công bố hợp tác chiến lược với chuỗi bán lẻ thực phẩm hàng đầu Việt Nam này.
Keppel bán 70% vốn dự án Saigon Sport City
Giá trị thương vụ: 344 - 391 triệu đô la Singapore. Cụ thể, Keppel Land chuyển nhượng phần lớn cổ phần tại dự án Saigon Sport City cho các đối tác Việt Nam. Dự án có quy mô lớn tại Quận 2, TP.HCM, hứa hẹn trở thành trung tâm thể thao và giải trí mới.
Saigon Sports City là khu phức hợp gồm các khu căn hộ, thể thao trong khu liên hiệp thể thao Rạch Chiếc, TP Thủ Đức, TPHCM. Dự án đã được khởi công từ năm 2019 và nhận quyết định phê duyệt tỷ lệ 1/500 từ UBND TPHCM.
Dự kiến dự án cung cấp ra thị trường 4.300 căn hộ cao cấp, bên cạnh tổ hợp thể thao, trung tâm giải trí... với tổng vốn đầu tư lên đến 500 triệu USD.
Novaland bán Công ty Huỳnh Gia Huy
Giá trị thương vụ: 1,9 tỷ đồng (ghi nhận lỗ 797 tỷ đồng). Cụ thể, do áp lực tài chính, Novaland đã bán Công ty Huỳnh Gia Huy, chủ đầu tư dự án NovaHills Mũi Né. Thương vụ này cho thấy thách thức trong việc tái cơ cấu của một trong những doanh nghiệp bất động sản hàng đầu Việt Nam.
Được biết, Công ty Huỳnh Gia Huy có lịch sử hoạt động từ năm 2005, là chủ đầu tư dự án nghỉ dưỡng Royal Ruby Villa Mũi Né quy mô 40ha, vốn 1.400 tỷ đồng tại Phan Thiết. Vào ngày 17/6/2019, Novaland hoàn tất mua lại 99,98% vốn chủ sở hữu của Huỳnh Gia Huy với giá phí 383,5 tỷ đồng.
Dự án Royal Ruby Villa Mũi Né đang được phát triển với tên thương mại NovaHill Mũi Né, quy mô 606 căn villas với diện tích từ 200-400m2 và đã tiến hành bàn giao từ quý 2/2021.
Huỳnh Gia Huy đóng góp khá nhiều vào kết quả kinh doanh của Novaland những năm gần đây. Trong năm 2021, công ty ghi nhận 4.803 tỷ đồng doanh thu, nhưng con số này giảm về còn 638 tỷ đồng trong năm 2022 và chỉ còn 8 tỷ đồng năm 2023.
Nam Long bán 25% vốn dự án Paragon Đại Phước
Giá trị thương vụ: 662 tỷ đồng.Cụ thể, Nam Long chuyển nhượng một phần vốn tại dự án Paragon Đại Phước cho Nishi Nippon Railroad (Nhật Bản). Công ty ghi nhận khoản lợi nhuận ước tính khoảng 200 tỷ đồng từ thương vụ này.
Được biết, dự án Paragon Đại Phước tọa lạc trên đảo Đại Phước, tiếp giáp với quận 2, quận 9 (TP. Hồ Chí Minh) nằm trải dọc 1.200m sông Cái và tích hợp hệ thống tiện ích tiếp giáp khu công viên trung tâm CBD của đảo, sân golf Teakwang Jeongsan.
100% dự án Nam Long Đại Phước đã hoàn tất việc đền bù giải phóng mặt bằng, san lấp đất đến cao độ 2 mét, được phê duyệt quy hoạch 1/500, đóng tiền sử dụng đất, và cấp giấy chứng nhận quyền sử dụng đất cho toàn bộ dự án. Theo kế hoạch, dự án sẽ được phát triển với sản phẩm chủ yếu là biệt thự song lập và đơn lập cao cấp.
Theo ĐHCĐ thường niên năm 2024, NLG đặt kế hoạch ghi nhận doanh số bán hàng năm 2024 trên 9,55 nghìn tỷ đồng, đến từ dự án Nam Long 2- Cần Thơ (2,02 nghìn tỷ đồng), dự án Southgate (2,8 nghìn tỷ đồng), dự án Mizuki Park (2,35 nghìn tỷ đồng) và dự án Akari City (1,7 nghìn tỷ đồng). Doanh số bán hàng trong quý I/2024 chỉ đạt được 12,3% so với kế hoạch doanh số bán hàng cả năm 2024.
Kim Oanh hợp tác với 3 đối tác Nhật Bản
Giá trị thương vụ: Trên 1 tỷ USD. Theo đó, Kim Oanh Group hợp tác với Sumitomo Forestry, Kumagai Gumi và NTT Urban Development để phát triển dự án The One World tại Bình Dương. Với quy mô 50ha, đây là một trong những dự án hợp tác lớn nhất giữa doanh nghiệp Việt Nam và Nhật Bản trong năm 2024.
Được biết, dự án Khu đô thị The One World (còn gọi là Dự án Một thế giới, hay Dự án Hòa Lân) có quy mô gần 50 ha, tổng vốn đầu tư hơn 1 tỷ USD, tọa lạc giữa các tuyến đường huyết mạch: đại lộ Bình Dương (Quốc lộ 13), Nguyễn Thị Minh Khai và Vành đai 3, phường Thuận Giao, TP. Thuận An, tỉnh Bình Dương. Dự án được phát triển theo mô hình “all in one” (tất cả trong một) với mục tiêu kiến tạo không gian sống mang chất lượng quốc tế, gần gũi với thiên nhiên và hài hòa về văn hóa.
Whistler Investments thoái vốn tại ACB
Quý II/2024, Whistler Investment Limited - quỹ đầu tư nước ngoài thuộc Alp Asia Finance Vietnam Limited - đã hoàn tất thoái toàn bộ gần 194 triệu cổ phiếu của Ngân hàng TMCP Á Châu (HoSE: ACB). Giao dịch được thực hiện trong hai phiên 22/3 và 28/3, thu về hơn 5.471 tỷ đồng.
Whistler Investment Limited gia nhập danh sách cổ đông lớn của ACB từ năm 2018 sau khi cùng Sather Gate Investments Limited mua lại 9,95% vốn điều lệ ACB từ Standard Chartered Bank. Sau đợt thoái vốn, Sather Gate Investments Limited vẫn nắm giữ gần 194 triệu cổ phiếu ACB, chiếm 4,99% vốn điều lệ.
Như vậy, Alp Asia Finance Vietnam Limited - công ty mẹ của hai quỹ đầu tư trên - đã chốt lời một nửa số vốn đầu tư vào ACB. Đây được xem là chiến lược thoái vốn từng phần để tối ưu lợi nhuận. Tỷ lệ sở hữu nước ngoài tại ACB luôn duy trì ở mức tối đa 30%, cho thấy sức hấp dẫn mạnh mẽ của ngân hàng này trên thị trường.
Có thể thấy, các thương vụ M&A trong năm 2024 không chỉ mang tính chiến lược về tài chính, mà còn góp phần tái cấu trúc các ngành công nghiệp chủ chốt như bất động sản, tài chính và năng lượng. Đặc biệt, sự tham gia mạnh mẽ của các nhà đầu tư quốc tế khẳng định sức hút của thị trường Việt Nam trong bối cảnh hội nhập và phát triển kinh tế toàn cầu.
